TR ETF는 배당금을 자동으로 재투자하는 상품으로, 투자자에게 실질적인 수익을 제공할 수 있는 방법으로 각광받고 있다. 이 ETF는 배당금을 지급하는 대신, 주식에서 발생하는 현금을 다시 투자하여 복리의 효과를 극대화하려는 목적을 가지고 있다. 이 맥락에서, TR은 세금 부담을 줄이며 더 많은 수익을 기대할 수 있는 옵션으로 자리 잡고 있다. 그러나 실제로 TR ETF의 성과가 기대만큼 우수하지 않은 경우도 많아 주의가 필요하다.
TR ETF와 코스피 200 ETF의 성과 비교
TR ETF의 특징 및 장점
TR ETF는 배당금이 발생할 때마다 이를 현금으로 지급하지 않고, 대신 자동으로 주식에 재투자하여 자산을 불려나가는 구조를 가지고 있다. 2023년 기준으로, 이러한 방식은 원천징수세(15.4%)를 피할 수 있어 투자자에게 더 많은 수익을 제공할 수 있는 장점이 있다. 하지만 배당금 재투자에 따른 복리 효과가 실제로 얼마나 나타나는지는 주의 깊게 살펴볼 필요가 있다. 몇몇 ETF의 경우, 예상보다 낮은 성과를 보이는 경우도 존재한다.
실제 성과 분석
2023년 기준으로 KODEX200과 KODEX200TR의 4년 성과를 비교했을 때, 두 ETF 간의 유의미한 성과 차이는 발견되지 않았다. 1년에 2% 이상의 배당수익률을 기록함에도 불구하고, 복리 효과가 제대로 작용하지 않는 것으로 나타났다. 또한, 미래에셋의 TIGER 200TR 또한 배당금을 지급한 후에도 단순 코스피200 지수를 초과하지 못하는 경우가 많았다. 이는 자산운용사의 관리 능력이 성과에 큰 영향을 미친다는 점을 시사한다.
코스피 200TR ETF 구매 필요성
코스피200TR의 매력과 비판
코스피200TR ETF는 일반적으로 매력적인 상품으로 여겨지지만, 실제로 구매할 필요성이 큰지는 의문이다. 코스피200TR 지수를 추종하는 다른 상품들이 같은 성과를 기록하고 있으며, 이들 또한 배당금을 지급하고 있다. 2023년 기준으로 이러한 상품들은 KODEX200, KBSTAR200 등으로, TR ETF와 비슷한 성과를 내고 있기 때문에 굳이 TR 상품을 선택할 필요는 없을 수 있다.
대안 상품의 성과
대안으로 제시되는 코스피200 지수를 추종하는 ETF들은 대체로 2%의 배당금을 지급하고 있으며, 이러한 상품들은 잘 관리되고 좋은 성과를 보이고 있다. 따라서, TR ETF가 제공하는 복리의 매력이 현재로서는 다소 미미하다고 볼 수 있다. 이러한 점에서, 투자자들은 더 나은 성과를 제공하는 ETF를 선택하는 것이 바람직할 수 있다.
적절한 코스피200 ETF 선택하기
운용보수 비교
코스피200 ETF 선택 시, 운용보수도 중요한 요소로 작용한다. 예를 들어 KODEX는 0.15%, KBSTAR는 0.017%, TIGER는 0.05%, ACE는 0.09%의 운용보수를 갖고 있다. 2023년 기준으로 1천만 원을 투자할 경우, KODEX는 연 15,000원의 수수료가 발생하며, KBSTAR는 1,700원의 차이가 난다. 이처럼 운용보수는 수익성에 큰 영향을 미칠 수 있으므로, 투자자들은 이를 고려하여 상품을 선택해야 한다.
투자 전략 수립
투자자에게는 익숙함과 심리적 안정감도 중요하다. 따라서 본인의 투자 성향과 잘 맞는 종목을 선택하는 것이 바람직하다. 여러 ETF의 성과가 비슷하더라도, 개인의 취향에 맞는 상품을 선택함으로써 더 나은 투자 경험을 할 수 있다.
추천 TR ETF
추천 상품
개인적으로 추천하는 TR ETF는 두 가지다. 첫 번째는 KBSTAR 한국 배당주 TOP10 TR이며, 두 번째는 SOL 미국 배당 다우존스 TR이다. 이 두 ETF는 이미 금융주와 보험주 섹터에서 좋은 성과를 보여주었고, 앞으로도 지속적인 성장이 기대된다. 산업 성장의 정점에 다다른 현재 상황에서, 이들 ETF는 안정적인 수익을 기대할 수 있는 상품으로 평가된다.
결론
코스피200과 200TR ETF는 주가 수익률에서 큰 차이가 없으며, 2%의 배당금을 지급한다. 이러한 배당금은 재투자 효과를 통해 복리 수익으로 이어지지 않을 수 있다. 하지만 자산운용사들의 뛰어난 관리로 인해 지수보다 높은 수익률을 기록하는 경우도 많아, TR ETF의 필요성에 대한 논의가 필요하다. 앞으로도 유용한 정보로 독자들을 찾아뵙겠다.